Un subdominio es una extensión que permite el acceso a una determinada carpeta de su sitio, por Ej.: http://fotos.suempresa.com es el dominio. De esa manera, podrá ingresar directamente a la sección de fotos de su empresa o al subdominio que usted desee.
También sirve para darles un acceso a usuarios registrados, por Ej. http://usuarioA.suempresa.com; http://usuarioB.suempresa.com.
Cada subdominio crea automáticamente una carpeta dentro de la carpeta web para su posterior acceso.